（原标题：利空突发！标普：下调！）
好意思国地区性银行又遭利空！
好意思国银行业又传来新音信，因生意地产风险敞口，国外著名评级机构标普将好意思国五家地区性银行的评级预测，从“判辨”下调至“负面”。
据了解，2024年，好意思国有近万亿好意思元生意地产债务到期。标普示意，生意地产市集的压力，如房地产价钱着落和空置率上涨，尤其是投资者领有的写字楼，给那些对生意地产有无数贷款敞口的银行带来了越来越大的挑战。
张家港市杰胜五金工具有限公司本年1月份，纽约社区银行未必公布的季度弃世和信贷损失拨备，激励了市集对其生意地产（CRE）敞口的担忧。据圣路易斯联邦储备银行数据，好意思国的社区和地区性银行抓有三分之二的CRE贷款，这意味着任何市集恶化，齐可能给该行业带来深广冲击。
五家银行评级被下调
当地时间周二，标普群众评级公司（简称“标普”）将好意思国五家地区性银行的评级预测从“判辨”下调至“负面”，原理是这些银行的生意地产（CRE）敞口风险较大。
这次被下调评级的银行分别为第一联邦金融（FCF.N）、制造商和贸易商银行（M&T银行）、西诺乌斯金融（SNV.N）、Trustmark银行（TRMK.O）、硅谷国度银行（Valley National Bancorp），上述银行在本钱市集的最新市值分别为14亿好意思元、235亿好意思元、56亿好意思元、17亿好意思元、39亿好意思元。
标普示意：“负面预测反应出，生意地产市集的压力可能会毁伤这五家银行的财富质地和事迹。在咱们进行评级的银行中，这五家银行的生意地产贷款敞口是最高的。”
为止咫尺，标普共对好意思国9家银行的评级预测为负面，占受其评级的银行总和的18%。标普称，这些评级中的大多数“至少在一定进度上与范围可不雅的生意地产敞口关系”。
标普示意，要是好意思联储启动降息，这可能“缓解生意房地产行业的一些积蓄压力”，标普补充称，其对银行业的预测矫正处治了“要是利率保抓更高的时间更长，可能出现的潜在风险。”
标普周二的评级下调举动，恰好恰巧好意思国硅谷银行和签名银行倒闭一周年。旧年3月，好意思国硅谷银行和签名银行接连在遭到挤兑后通知关闭，这是自2008年金融危险后好意思国第二大的银行倒闭案，同期亦然好意思国史上第三大银行倒闭案。
在一年后的今天，好意思国又一家区域性银行纽约社区银行处于风暴之中，反应出的高利率压力和生意地产逆境仍未排斥。为止旧年底，纽约社区银行的财富范围为1141亿好意思元，贷款和进款范围分别为836亿好意思元和815亿好意思元。其财富范围远超一般的社区银行， 浑源县所现壁纸有限公司已跨过1000亿好意思元门槛成为监管机构所诀别的第四类银行。
本年1月底以来， 浙江九康电气有限公司因对生意地产的风险敞口较大， 大同区目麻类有限公司纽约社区银行（NYCB）如故爆雷过两次， 荔蒲县粒市染料有限公司从而激励好意思国地区性银行股的抛售，固原市秋同石灰有限公司投资者对地区性银行生意地产风险敞口的担忧加重。数据显现，1月底于今，纽约社区银行的股价跌幅接近70%，硅谷国度银行股价跌幅跳动26%，第一联邦金融跌幅也跳动10%。
纽约社区银行的屡次爆雷，均因好意思国生意地产在其财富中占比较大。本年1月底，纽约社区银行公布了远低市集预期的季报。季报显现，2023年四季度该行弃世2.52亿好意思元，而分析师此前预期盈利2.06亿好意思元。同期，该行还表示了5.52亿好意思元的贷款损失拨备。季报公布本日，纽约社区银行暴跌37.67%。
随后在3月1日，纽约社区银行再度爆雷。由于发现贷款审查进程存在问题，纽约社区银行减记24亿好意思元（约合东谈主民币190亿元）商誉，生皮导致2023年第四季度弃世修正至27.1亿好意思元（约合东谈主民币212亿元），较原先表示的弃世金额加多了逾十倍。紧接着，惠誉将其信用评级下调至垃圾级，穆迪也进一步下调了其评级。而后，在好意思国前财政部长史蒂文·姆努钦的主导下，多家私募基金3月6日通知向纽约社区银行归拢进行10.5亿好意思元的股权投资。
好意思国地区性银行的危险
生意地产敞口，是现时好意思国地区性银行濒临的压力之一。高利率、低迷的写字楼价钱以及流动性压力，导致投资者再行凝视生意房地产行业，而具有生意地产敞口的生意银行，相配是地区性银行的股票，正被投资者抛售。
投资者和分析师一嫡记挂，新冠疫情后，假贷成本上涨和办公空间入住率抓续低迷，可能会导致更多贷款东谈主因借款东谈主走嘴而蒙受损失。标普周二对五家地区性银行的评级下调发生在硅谷银行和签名银行倒闭一年后，这擢升了投资者对好意思国地区银行健康景况的明锐性。
近日，国外货币基金组织（IMF）申饬称，银行业界对好意思国生意地产的敞口过大，可能会导致旧年硅谷银行倒闭激励的狼藉词语重演。IMF申饬称，硅谷银行危险标明，即使是范围较小的银行也可能对金融判辨组成严重风险，“在经济不细目性和利率上涨、房地产价值可能着落以及财富质地恶化的布景下，生意地产敞口的高度聚拢对小银行组成了严重风险。”
据报谈，好意思邦本年有近万亿好意思元生意地产债务到期。好意思国典质贷款银群众协会（MBA）的数据显现，在贷款东谈主和投资者抓有的共计4.7万亿好意思元生意典质贷款中，本年有9290亿好意思元到期，占总额的20%。这一范围比2023年增长了28%，到期金额因为前几年的合约矫正和宽限而加多。咫尺借款东谈主咫尺不得不硬着头皮还款，不然就走嘴。
涞水县卫企托盘有限公司固然银行正在尽力开脱债务，以极大的扣头将这类债务出售给Fortress Investment Group和 Marathon Asset Management等契机概念买家，但投资不休公司Marathon Asset Management的CEO兼董事长Bruce Richards揣度，要是走嘴的速率加速，数以百计的微型地区银行可能齐会倒闭。
与投资组合愈加千般化的大型同业比较，地区性银行在CRE贷款方面的敞口相对较大。有分析东谈主士以为，即便好意思联储启动降息，也只会在一定进度上缓解房地产行业的压力，但无法处治生意地产范畴的结构性和趋势性利空。
另外，阐明Evercore的筹商，要是生意地产陆续堕入逆境，四家银即将濒临风险：库伦梵刹银行、制造商和贸易商银行（M&T银行）、西诺乌斯金融、Citizens Financial(CFG.US)。Evercore的分析师示意，尽管贷款走嘴(或冲销)尚未达到金融危险时间的水平，但生意部门的抓续弃世可能会迫使处于风险中的银行加多现款储备。
10多天前，好意思国生意地产贷款市集的动态显现，该国六大银行的生意地产信贷拖欠范围在2023年激增，达到93亿好意思元，这是之前的两倍。这一景色背后是继续上涨的空置率和假贷成本。跟着银行判辨性风险的加多，监管机构对银行业的审查也在加强。在这个布景下，生意地产贷款的问题引起了世俗关爱。
摩根士丹利近期发布叙述称，跟着办公楼价钱的进一步着落，生意地产市集正处于2008年—2009年金融危险以来最大的低迷期。“总的来说，咱们以为CRE联系问题不会鼎新为系统性事件，而是一种可控的影响，局限于小部分银行。”
校对：彭其华生皮